Báo cáo phân tích

HND: Khuyến nghị KHẢ QUAN với giá mục tiêu 12,200 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: ABS

Doanh nghiệp liên quan: HND

Ngày phát hành: 13/03/2026

ABS Research dự phóng DTT & LNST 2026F của HND dự kiến đạt 10.217 tỷ đồng (+5% svck) & 347,4 tỷ đồng (-17,6% svck). Lợi nhuận giảm do không còn ghi nhận khoản doanh thu chênh lệch tỷ giá như năm 2025. EPS & BVPS 2026F dự kiến đạt 695 đ/cp & 12.513 đ/cp, tương ứng P/E và P/B lần lượt đạt 15,83 và 0,88 lần tại mức giá hiện tại. ROE 2026F đạt 5,6%. ABS đưa ra giá mục tiêu cho HND là 12.200 đ/cp theo phương pháp định giá so sánh P/E & P/B (+10,9% so với giá hiện tại). Do đó, ABS khuyến nghị KHẢ QUAN đối với cổ phiếu HND.