Báo cáo phân tích

VHC: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 69,900 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: MAS

Doanh nghiệp liên quan: VHC

Ngày phát hành: 10/08/2026

Chứng khoán Mirae Asset Việt Nam (MAS) nâng khuyến nghị lên MUA đối với cổ phiếu VHC của CTCP Vĩnh Hoàn (từ mức Tăng tỷ trọng trước đó) với giá mục tiêu được duy trì ổn định là 69.900 đồng/cp, tương ứng mức lợi nhuận kỳ vọng đạt 34,2% so với thị giá 52.100 đồng ngày 10/08/2026. MAS dự phóng doanh thu thuần và LNST cổ đông công ty mẹ của VHC năm 2026 lần lượt đạt 13.675 tỷ đồng (tăng 13,3% so với cùng kỳ) và 1.433 tỷ đồng (tăng 8,2% so với cùng kỳ, tương ứng EPS đạt 6.702 đồng và ROE đạt 15,1%). Cổ phiếu đang giao dịch ở mức định giá P/E dự phóng 2026 là 10,4x lần và P/B đạt 1,6x lần. VHC dự kiến duy trì chi trả cổ tức tiền mặt đều đặn 3.000 đồng/cp.