Báo cáo phân tích

CTD: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 88,300 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: MAS

Doanh nghiệp liên quan: CTD

Ngày phát hành: 23/09/2022

Chúng tôi hạ giá mục tiêu xuống 88.300 đồng/cp và giữ mức khuyến nghị Mua cho CTCP Xây dựng Coteccons (CTD) dựa theo phương pháp chiết khấu dầu dòng tiền. Các công ty xây dựng gặp nhiều khó khăn do tín dụng cho thị trường bất động sản đang bị kiểm soát chặt, năng lực tài chính của các chủ đầu tư suy giảm khiến một số khoản phải thu có thể tiềm ẩn rủi ro trong tương lai. ì thế, chúng tôi giảm hệ số EV/EBITDA về mức thận trọng là 1,5x.