Báo cáo phân tích

SAB: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 88,050 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: PHS

Doanh nghiệp liên quan: SAB-PHS

Ngày phát hành: 13/11/2023

Doanh thu 9 tháng YTD đạt 3,289 tỷ VND (-26.0% YoY), lệch không nhiều so với dự báo của chúng tôi  Sự phục hồi chỉ có thể đến vào 2H2024 hoặc tệ hơn, 1H2025  Cổ phiếu hiện đang được giao dịch với P/E forward ở mức 19.8x, thấp hơn nhiều so với mức trung vị 5 năm là 25.6x và cao hơn trung vị ngành (21.0x). Chúng tôi đang đánh giá lại Giá mục tiêu và khuyến nghị.