Báo cáo phân tích

VCB: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 75,000 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: DSC

Doanh nghiệp liên quan: VCB

Ngày phát hành: 26/09/2026

Công ty chứng khoán DSC khuyến nghị MUA mã cổ phiếu VCB với giá mục tiêu 75.000 đồng, upside +29%. Lũy kế 6 tháng đầu năm 2026, VCB đạt tổng thu nhập hoạt động (TOI) 47.551 tỷ đồng (+35% YoY) và LNTT 29.222 tỷ đồng (+33% YoY), hoàn thành 63% kế hoạch năm. DSC dự phóng TOI cả năm 2026 đạt 85.433 tỷ đồng (+18% YoY) và LNTT đạt 51.631 tỷ đồng (+17% YoY) dựa trên P/B mục tiêu 2,3x. VCB dự kiến trả cổ tức tiền mặt 4,5% năm 2026 và thực hiện tăng vốn qua chia cổ tức cổ phiếu cùng bán 6,5% vốn cho NĐT chiến lược.