Báo cáo phân tích

TCB: Báo cáo cập nhật KQKD Q3/2026

Nguồn báo cáo: NHSV

Doanh nghiệp liên quan: TCB

Ngày phát hành: 22/10/2026

Công ty chứng khoán NHSV cập nhật kết quả kinh doanh Q3/2026 mã cổ phiếu TCB với giá kỳ vọng 38.200 đồng, upside +11,9%. Kết quả kinh doanh Q3/2026 ghi nhận lợi nhuận sau thuế đạt 8.337 tỷ đồng (+26,1% YoY), lũy kế 9 tháng đạt 23.014 tỷ đồng (+21,3% YoY). Thu nhập lãi thuần Q3 đạt 11.700 tỷ đồng (+17,9% YoY), NIM cải thiện nhẹ lên 3,8%. Tăng trưởng tín dụng đạt 16,7% YTD, tiền gửi tăng 6,8% YTD. Tỷ lệ nợ xấu tăng lên 1,29% và bao phủ nợ xấu LLR giảm xuống 107,1%. Năm 2026F, NHSV dự phóng thu nhập hoạt động đạt 62.327 tỷ đồng (+16,7% YoY), lợi nhuận sau thuế đạt 31.760 tỷ đồng (+22,4% YoY), P/E đạt 8,51x và P/B đạt 1,24x.