Báo cáo phân tích

PVI: Khuyến nghị TÍCH LŨY với giá mục tiêu 85,000 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: GTJA (VIETNAM)

Doanh nghiệp liên quan: PVI

Ngày phát hành: 17/04/2026

Guotai Junan khuyến nghị TÍCH LŨY cho PVI với giá trị nội tại đạt 85.000 VND/cp. PVI đặt kế hoạch 2026 thận trọng với doanh thu 28.815 tỷ đồng (+5,4%) và LNTT 1.243 tỷ đồng (-15% svck) để ứng phó rủi ro thiên tai. Động lực dài hạn đến từ vị thế dẫn đầu bảo hiểm phi nhân thọ và tham gia các dự án hạ tầng lớn như LNG, đường sắt. PVI duy trì chính sách cổ tức tiền mặt cao (dự kiến 30% năm 2026) và kỳ vọng thoái vốn từ PVN là yếu tố hỗ trợ tâm lý nhà đầu tư.