Báo cáo phân tích

VGC: Báo cáo cập nhật KQKD Q2/2026

Nguồn báo cáo: TCBS

Doanh nghiệp liên quan: VGC

Ngày phát hành: 07/08/2026

Chứng khoán TCBS cập nhật kết quả kinh doanh quý 2 năm 2026 của Tổng Công ty Viglacera - CTCP (VGC) và đánh giá thị giá hiện tại là hấp dẫn sau khi điều chỉnh ~37% từ đỉnh. Doanh thu thuần quý 2 đạt kỷ lục 4.462,5 tỷ đồng (+38,2% YoY) và LNTT đạt 1.036,4 tỷ đồng (+42,2% YoY) nhờ mảng cho thuê hạ tầng KCN đạt 2.490 tỷ đồng (+27% YoY). Lũy kế 6 tháng đầu năm, VGC hoàn thành 50,6% kế hoạch doanh thu và 79,8% kế hoạch LNTT. TCBS ước tính LNST của cổ đông mẹ cả năm đạt 1.210 tỷ đồng (-13,7% YoY, tương ứng EPS dự phóng 2.700 đồng). Định giá P/E dự phóng đạt ~14,2 lần, kế hoạch cổ tức tiền mặt giảm xuống còn 10%.