Báo cáo phân tích

PVS: Khuyến nghị KHẢ QUAN với giá mục tiêu 54,500 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: ASEAN SECURITIES

Doanh nghiệp liên quan: PVS

Ngày phát hành: 18/03/2026

Công ty chứng khoán ASEANSC đưa ra khuyến nghị KHẢ QUAN cho cổ phiếu PVS với giá mục tiêu là 54.500 đồng/cp, tương ứng mức upside 27%. Động lực tăng trưởng cốt lõi đến từ nguồn backlog xây lắp (M&C) khổng lồ tại các dự án trọng điểm như Lô B – Ô Môn, Lạc Đà Vàng và Sư Tử Trắng. Lợi nhuận sau thuế năm 2026 dự báo đạt 1.913 tỷ đồng, tăng trưởng 5% so với năm trước. Ngoài ra, việc vận hành thêm 2 FSO mới trong giai đoạn 2026-2027 sẽ đóng góp ổn định vào lợi nhuận trung hạn. Với lượng tiền mặt dồi dào trên 11 nghìn tỷ đồng, PVS có nguồn lực tài chính vững chắc để thực hiện các dự án EPCIC lớn.