Báo cáo phân tích

ADS: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 14,400 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: VDS

Doanh nghiệp liên quan: ADS

Ngày phát hành: 07/10/2026

Công ty chứng khoán VDSC khuyến nghị MUA đối với mã cổ phiếu ADS với giá mục tiêu 14.400 đồng, hiệu suất sinh lời kỳ vọng 105% (bao gồm cổ tức tiền mặt 1.000 đồng/cổ phiếu, tỷ suất 12,7%). Năm 2026, VDSC dự phóng doanh thu thuần đạt 1.959 tỷ đồng (+5% YoY) và lợi nhuận sau thuế cổ đông mẹ đạt 110 tỷ đồng (+13% YoY), EPS đạt 1.325 đồng/cổ phiếu. Định giá P/E forward 2026 ở mức hấp dẫn 5,5 lần và P/B là 0,6 lần. Lũy kế 6T/2026, ADS đạt doanh thu 1.025 tỷ đồng và LNTT 37 tỷ đồng, lần lượt hoàn thành 48% kế hoạch doanh thu và 36% kế hoạch lợi nhuận năm. Dư địa tăng giá đến từ triển vọng hồi phục xuất khẩu dệt sợi và danh mục dự án CCN Ninh An, An Ninh mở rộng.