Báo cáo phân tích

DHC: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 42,000 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: MAS

Doanh nghiệp liên quan: DHC

Ngày phát hành: 18/06/2026

Mirae Asset khuyến nghị MUA cổ phiếu DHC với giá mục tiêu 42.000 đồng upside 11,4%. Doanh thu thuần 2026 dự phóng đạt 4.053 tỷ đồng (+11,6% YoY) và LNST đạt 488 tỷ đồng (+24% YoY). P/E forward năm 2026 ước đạt 7,5 lần. Biên lợi nhuận gộp dự kiến cải thiện lên 20% nhờ lợi thế tồn kho nguyên liệu OCC giá thấp. Nhà máy Giao Long 3 dự kiến vận hành từ tháng 09/2027 giúp mở rộng quy mô đáng kể. Doanh nghiệp có kế hoạch chi trả cổ tức tiền mặt 2.000 đồng/cp tương ứng lợi suất 5,3%.