Báo cáo phân tích

ACB: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 27,100 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: BSC

Doanh nghiệp liên quan: ACB

Ngày phát hành: 21/05/2026

BSC nâng khuyến nghị lên MUA đối với cổ phiếu ACB với giá mục tiêu là 27.100 VND/cp, tương đương upside 18,9%. Trong Q1/2026, ACB đạt LNTT 5.368 tỷ đồng (+16,8% YoY), hoàn thành 24% kế hoạch năm nhờ thu nhập ngoài lãi (NFI) tăng trưởng mạnh 23,1%. BSC dự phóng LNTT cả năm 2026 đạt 22.272 tỷ đồng (+14% YoY) khi ngân hàng hoàn tất trích lập dự phòng và duy trì chất lượng tài sản vượt trội với tỷ lệ nợ xấu dưới 1,2%. Định giá P/B forward ở mức 1,05 lần được coi là vùng giá phù hợp cho chiến lược đầu tư thận trọng và bền vững.