Báo cáo phân tích

Báo cáo Chiến lược đầu tư Bán Chủ động: Đầu tư theo yếu tố Động lượng

Nguồn báo cáo: FPTS

Doanh nghiệp liên quan:

Ngày phát hành: 21/11/2024

Chiến lược Động lượng chủ yếu phù hợp với các nhà đầu tư có khẩu vị rủi ro cao. Trong đó, các nhà đầu tư phù hợp có thể chia thành hai nhóm chính (tương ứng với hai cách đánh giá khác nhau): (1) Nhà đầu tư dài hạn (quan tâm tới Chiến lược Yếu tố Động lượng hoặc mong muốn bổ sung yếu tố Động lượng vào danh mục của mình nhằm đa dạng hóa): Hiệu quả dài hạn của Chiến lược được đánh giá so với tiêu chuẩn là chỉ số Yếu tố Động lượng (gồm 10% cổ phiếu có yếu tố Động lượng cao nhất hàng tháng), qua đó phản ánh lợi nhuận từ việc lựa chọn cổ phiếu hiệu quả trong từng kỳ tái cơ cấu. (2) Nhà đầu tư ngắn hạn: Mỗi báo cáo sẽ kèm theo khuyến nghị ngắn hạn (MUA/THEO DÕI/BÁN) dựa trên đặc tính của Chiến lược trong quá khứ và đánh giá thị trường hiện tại. Tương ứng, các khuyến nghị này được đánh giá với tiêu chuẩn là lợi nhuận kỳ vọng được đặt ra và lợi nhuận trung bình toàn thị trường (VN-Index) để phản ánh không chỉ lợi nhuận từ lựa chọn cổ phiếu mà còn lợi nhuận từ lựa chọn Chiến lược (mang tính thời điểm cao). Lưu ý các khuyến nghị chỉ dành riêng cho cho các nhà đầu tư ngắn hạn, không ảnh hưởng tới ý nghĩa dài hạn của Chiến lược. Trong các báo cáo cập nhật, chúng tôi sẽ luôn đưa ra danh mục đầu tư cho kỳ kế tiếp để phục vụ các nhà đầu tư dài hạn. Thêm nữa, chúng tôi cũng sẽ đưa ra khuyến nghị để phục vụ các nhà đầu tư ngắn hạn.