Báo cáo phân tích

HPG: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 30,900 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: FPTS

Doanh nghiệp liên quan: HPG

Ngày phát hành: 13/02/2026

Kết quả kinh doanh Q1/2026 của HPG kỳ vọng tiếp tục tích cực với doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế hợp nhất tăng mạnh lần lượt +17,3% YoY (44.115 tỷ VND) và +23,1% YoY (4.122 tỷ VND) nhờ (1) tiêu thụ thép HRC được hưởng lợi kép khi vận hành toàn bộ dự án KLH Dung Quất 2 và thị trường nội địa được bảo hộ khỏi thép nhập khẩu (2) mảng nông nghiệp tích cực khi giá lợn hồi phục nhờ nhu cầu cao trong dịp Tết Nguyên Đán, và (3) có thêm diện tích đất cho thuê từ dự án KCN Yên Mỹ II (GĐ2).