Báo cáo phân tích

CTG: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 41,300 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: DSC

Doanh nghiệp liên quan: CTG

Ngày phát hành: 27/06/2024

DSC dự phóng CTG sẽ đạt 85.840 tỷ tổng thu nhập hoạt động (+21,5% yoy) và 27.367 tỷ LNTT (+9,5% yoy). Trong đó lợi nhuận dự báo tăng trưởng chậm lại do ngân hàng tiếp tục tăng cường trích lập dự phòng. Với (1) Tốc độ hồi phục nổi bật, biên lãi thuần dự báo đạt mức cao nhất 5 năm qua và tiềm năng tăng trưởng từ việc giảm trích lập dự phòng, (2) Chất lượng tài sản dẫn đầu và (3) Định giá rẻ so với vị thế ngân hàng quốc doanh, DSC ước tính giá mục tiêu 12 tháng của CTG là 41.300 VND/cp. Chúng tôi khuyến nghị nhà đầu tư cổ phiểu CTG tại vùng giá 31.500 - 32.500 VND/cp.