Báo cáo phân tích

HDB: Khuyến nghị KHẢ QUAN với giá mục tiêu 30,000 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: ACBS

Doanh nghiệp liên quan: HDB

Ngày phát hành: 10/04/2026

ACBS duy trì khuyến nghị KHẢ QUAN và nâng giá mục tiêu cho HDB lên 30.000 VND/cp (+13,4%), tương ứng tiềm năng tăng giá 14,7%. ACBS điều chỉnh tăng dự báo lợi nhuận năm 2026 thêm 12,3%, với lợi nhuận trước thuế dự kiến đạt 28.187 tỷ đồng (+32,8% svck). Động lực tăng trưởng chính đến từ việc HDB được cấp hạn mức tăng trưởng tín dụng lên tới 35% nhờ trách nhiệm tái cơ cấu VikkiBank. Các yếu tố hỗ trợ khác bao gồm kế hoạch IPO HDB Securities vào nửa cuối năm 2026, khả năng nới room ngoại lên 49% và việc chuyển đổi trái phiếu giúp củng cố vốn cấp 1.