Báo cáo phân tích

DHC: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 45,800 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: VIETCAP

Doanh nghiệp liên quan: DHC

Ngày phát hành: 22/09/2026

Công ty chứng khoán Vietcap khuyến nghị MUA cổ phiếu DHC với giá mục tiêu 45.800 đồng, upside +27,2%. Dự phóng năm 2026, doanh thu thuần đạt 4.093 tỷ đồng (tăng 12,7% YoY) và LNST sau lợi ích cổ đông thiểu số đạt 566 tỷ đồng (tăng 44% YoY). Định giá EV/EBITDA dự phóng năm 2026 ở mức 4,4 lần, P/E dự phóng ở mức 6,8 lần và P/B dự phóng là 1,5 lần, ROE dự phóng đạt 23,7%. Kế hoạch chi trả cổ tức bằng tiền mặt dự kiến ở mức 2.000 đồng/cổ phiếu, tương ứng lợi suất cổ tức 5,6%.