Báo cáo phân tích

MBB: Khuyến nghị KHẢ QUAN với giá mục tiêu 30,150 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: FNS

Doanh nghiệp liên quan: MBB

Ngày phát hành: 04/04/2024

Chúng tôi đưa ra khuyến nghị KHẢ QUAN đối với Ngân hàng TMCP Quân đội (MBB) với mức giá mục tiêu 30,150 đồng/cp, upside 18.7% so với giá 25,400 đồng/cp tại ngày 29/03/2024 dựa trên phương pháp thu nhập thặng dư (RI), P/E, P/B và tỷ trọng 33.33% cho mỗi phương pháp với một số điểm nhấn sau (1) ROE của MBB luôn duy trì trên 19% trong vòng 5 năm trở lại đây, (2) tăng trưởng tổng tài sản 4 năm (CAGR) đạt 23.1% (3) tỷ lệ CASA duy trì tốp 1-2 ngành ngân hàng. Ngoài ra chúng tôi thể hiện quan điểm lạc quan ở năm 2024 và 2025 cho cổ phiếu MBB