Báo cáo phân tích

OCB: Khuyến nghị TÍCH LŨY với giá mục tiêu 11,650 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: VDS

Doanh nghiệp liên quan: OCB

Ngày phát hành: 30/06/2026

VDSC đưa ra khuyến nghị TÍCH LŨY OCB với giá mục tiêu 11.650 đồng upside 6%. Dự phóng LNTT 2026F đạt 6.502 tỷ đồng (+29% svck) EPS 2.011 đồng (+33,6% svck) và ROE đạt 14,5%. Định giá P/B dự phóng ở mức 0,8x thấp hơn trung bình 5 năm. Thu nhập phí dịch vụ dự kiến bứt phá đạt 1,6 nghìn tỷ đồng (+54% svck) nhờ hoạt động tư vấn doanh nghiệp. NIM dự kiến giảm nhẹ về mức 3,11% phản ánh áp lực chi phí huy động tăng.