Báo cáo phân tích

MBB: Khuyến nghị OUTPERFORM với giá mục tiêu 34,207 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: BVS

Doanh nghiệp liên quan: MBB

Ngày phát hành: 26/03/2026

BVSC nâng giá mục tiêu và duy trì khuyến nghị OUTPERFORM đối với MBB với giá mục tiêu 34.207 đồng/cổ phiếu, tiềm năng tăng giá 32,6%. Dự báo năm 2026, lợi nhuận sau thuế đạt 31.752 tỷ đồng (+19% y/y). Động lực chính đến từ tăng trưởng tín dụng mục tiêu 35% nhờ nhận chuyển giao OceanBank và tệp khách hàng 35 triệu người. Hệ sinh thái tài chính toàn diện (MBS, MIC, Mcredit) hỗ trợ mạnh mẽ thu nhập ngoài lãi. Chất lượng tài sản kỳ vọng cải thiện với tỷ lệ nợ xấu giảm xuống 1,2% và tỷ lệ bao phủ nợ xấu trên 100%.