Báo cáo phân tích

POW: Khuyến nghị MUA với giá mục tiêu 16,700 đồng/cổ phiếu

Nguồn báo cáo: VIETCAP

Doanh nghiệp liên quan: POW

Ngày phát hành: 12/04/2026

Chứng khoán Vietcap nâng khuyến nghị POW từ Khả quan lên MUA và tăng 16,8% giá mục tiêu lên 16.700 đồng/cp (upside 28,5%). Động lực chính đến từ việc nâng dự báo lợi nhuận giai đoạn 2026-2030 thêm 16% do lỗ tại dự án Nhơn Trạch 3 & 4 giảm mạnh nhờ doanh thu Qc không huy động và giá LNG thấp hơn dự kiến. Ngoài ra, hiện tượng El Nino kéo dài cũng thúc đẩy sản lượng huy động từ các nhà máy nhiệt điện than như Vũng Áng. Vietcap dự phóng LNST sau lợi ích CĐTS báo cáo năm 2026 của POW đạt 2.550 tỷ đồng, tăng trưởng 9% so với năm 2025.